Cencosud S.A. anuncia el término y liquidación de sus ofertas de adquisición por sus bonos senior 5,500% (2021) y 4,875% (2023)

Santiago, 25 de julio de 2017.- Cencosud S.A. (BCS: Cencosud) (“Cencosud”) anunció (1) el término el 25 de julio de 2017 de su anteriormente anunciada oferta de adquisición en efectivo (el “Valor Máximo de la Oferta”) hasta el Monto Máximo de Capital de sus Bonos Senior 4,875% con vencimiento el 2023 (el “Valor Máximo de los Bonos de Oferta”) y (2) la liquidación anticipada y la liquidación, respectivamente, el 17 de julio de 2017 del Valor Máximo de la Oferta y la anteriormente anunciada oferta de adquisición en efectivo (la “Oferta de Adquisición de Cualquiera y Todos” y conjuntamente con el Valor Máximo de la Oferta, las “Ofertas de Adquisición”) de cualquiera y todos de los Bonos Senior 5,500% con vencimiento el 2021 (los “Bonos Cualquiera y Todos”). El “Monto Máximo de Capital” es de US$ 750.000.000 menos el monto de capital agregado de los Bonos Cualquiera y Todos válidamente entregados y aceptados para compra en la Oferta de Adquisición de Cualquiera y Todos.

La Oferta de Cualquiera y Todos expiró a las 5:00 pm, horario de la ciudad de Nueva York, el 11 de julio de 2017 (la “Fecha de Vencimiento de Cualquiera y Todos”). A la Fecha de Vencimiento de Cualquiera y Todos, entregas validas fueron recibidas respecto a US$ 429.853.000 de los US$ 750.00.000 del monto total de capital de los Bonos Cualquiera y Todos. Con respecto al Valor Máximo de la Oferta, a la fecha de entrega anticipada y a las 5:00 pm, horario de la ciudad de Nueva York, el 11 de julio de 2017 (la “Fecha de Entrega Anticipada”), entregas validas han sido recibidas respecto a US$ 882.156.000 de los US$ 1.200.000.000 del monto total de capital en circulación de los Bonos de Oferta Máxima de Adquisición.

Cencosud aceptó adquirir de todos los Bonos Cualquiera y Todos válidamente entregados previo a la Fecha de Vencimiento de Cualquiera y Todos. El 17 de julio de 2017, los tenedores de bonos recibieron el precio de adquisición de la cantidad de US$ 1.098,75 por cada US$ 1.000 de monto de capital de los Bonos Cualquiera y Todos entregados, más intereses devengados y no pagados a, pero no incluido, a esta fecha.

Cencosud aceptó adquirir US$ 257.147.000, el Monto Máximo de Capital Agregado, el Monto Máximo de los Bonos de la Oferta válidamente entregados previo a la Fecha de Entrega Anticipada. El 17 de julio de 2017, los tenedores de bonos recibieron el precio de adquisición por la cantidad de US$ 1.082,50 por cada US$ 1.000 de monto de capital de los Bonos de Oferta Máxima de Adquisición válidamente entregados, incluyendo la prima de entrega anticipada más intereses devengados y no pagados a, pero no incluido, a esta fecha. La Oferta de Adquisición Máxima expiró a las 11:59 pm, horario de la ciudad de Nueva York, el 25 de julio de 2017. Debido a que las Ofertas de Adquisición fueron completamente suscritas a la Fecha de Entrega Anticipada, la Sociedad no aceptó para adquirir cualquier Bonos de Oferta Máxima de Adquisición entregados después de la Fecha de Entrega Anticipada. Cualquiera Bonos de Oferta Máxima de Adquisición entregados después de la Fecha de Entrega Anticipada fue devuelta a los tenedores allí descritos en la Oferta de Adquisición.

Este comunicado es para fines de información únicamente y no constituye una oferta o solicitud para comprar u ofertas la venta de valores. Los Nuevos Bonos no han sido y no será n registrados bajo el Securities Act de 1933, según se modifique (el “Securities Act”) o la ley estatal de valores y no podrán ser ofrecidos o vendidos en los Estados Unidos de América sin registro o sin exención aplicable de los requerimientos del Securities Act y las leyes estatales aplicables. Este comunicado de prensa no constituye una oferta de venta o la solicitud de una oferta de compra de los Nuevos Bonos o de cualquier otro valor y no constituirá una oferta, solicitud o venta en ninguna jurisdicción en que, o a cualquier persona que, dicha oferta, solicitud o venta es ilegal.

Información relativa a la oferta pública de adquisición

J.P. Morgan Securities LLC y Merrill Lynch, Pierce, Fenner & Smith Incorporated actúan como los administradores de la operación para las Ofertas de Adquisición. El agente de información y depositario es Global Bondholder Services Corporation (“GBS”). Copias de la Oferta de Compra, Carta de Transmisión y Notificación de Entrega Garantizada, con respecto a la Oferta de Cualquier y Toda, y materiales de oferta relacionados están disponibles poniéndose en contacto con GBS en (866) 470-3800 (sin costo), (212) 430-3774 (bancos y corredores) o www.gbsc-usa.com/Cencosud/. Las preguntas con respecto a la Oferta de Adquisición deberán dirigirse a JP Morgan Securities LLC, Mercados de Deuda de Capital Latinoamérica, al (212) 834-7279 (cobrar) o al (866) 846-2874 (sin costo) o Merrill Lynch, Pierce, Fenner & Smith Incorporated, Grupo de Gestión de Responsabilidad Civil, al (646) 855-8988 o al (888) 292-0070 (sin costo).

Este comunicado de prensa no constituirá una oferta de venta, una solicitud de compra o una oferta de compra o venta de valores. La Oferta de Adquisición se realiza únicamente de conformidad con una Oferta de Compra de fecha 27 de junio, 2017, que establece los términos y condiciones de la Oferta de Adquisición, y sólo en las jurisdicciones permitidas por la ley aplicable.

Divulgación con respecto a declaraciones prospectivas

Las declaraciones contenidas en este comunicado de prensa que contienen las intenciones, expectativas o predicciones del futuro de la Sociedad o su administración son declaraciones prospectivas. Específicamente, la Sociedad no puede asegurar a usted que las transacciones propuestas y descritas anteriormente serán perfeccionadas en los términos actualmente contemplados, como mucho. Los resultados actuales pueden diferir materialmente de esos resultados proyectados en las declaraciones prospectivas. Adicionalmente, la información relativa a factores que puedan causar que los resultados actuales difieran materialmente están contenidos de tiempo en tiempo en las presentaciones de la Sociedad a la Comisión de Valores y Cambio (“Securities and Exchange Commission”), incluido pero no limitado a los Reportes Anuales de la Sociedad bajo Formulario 20-F para el año terminado el 31 de diciembre de 2016. La Sociedad renuncia a cualquier intención u obligación de revisar cualquier declaración prospectiva, incluyendo estimaciones financieras, ya sea como resultado de nueva información, futuros eventos o de otro tipo.